JEPI 고배당 ETF로 쉽게 주식 전략 세우기

JEPI 가 8% 고배당으로 월 배당이 가능한 이유

오늘은 JEPI etf에 관해 알아보겠습니다.

JEPI는 상대적으로 안정적인 미국 배당주를 기본으로 한 etf입니다.

쓸데없는 정보는 빼고, 어려운 말도 빼고 최대한 간단하게 설명해 보겠습니다.

JEPI ETF는 일반주식 80% 커버드콜 20%로 구성되어 있습니다.
다른 배당주 ETF와 다른 점은 이 커버드콜 이런 것입니다. 이 커버드 콜이 고배당의 비밀입니다.

아주 쉽게 설명하자면 대형마트에서 아직 자라지 않은 배추를 선결제하는 겁니다.
배추를 선결제했으니 풍년인지 흉년인지에 따라 마트는 손해 볼 수도 혹은 이익을 볼 수도 있겠네요.
근데 이 선결제 계약을 다른 마트에 팔 수도 있습니다.
흉년이라면 기존 계약 가격보다 더 비싸게 팔 수도 있겠네요. 이를 프리미엄이라 합니다.

마트 입장에서는 김장철에 가서 배추를 사는 것보단 20% 정도는 이렇게 선계약을 해놓으면 안정성이 생길 수 있겠네요.
이런 선계약을 커버드콜이라고 합니다

이렇게 커버드콜을 사용하게 되면 변동성이 클수록 돈을 벌게 됩니다.
하지만 연속적으로 상승만 하는 경우엔 상승 역시 제한적일 수 있습니다.
커버드콜이 발목을 잡을 수도 있다는 말입니다.

SCHD 혹은 QYLD 와의 비교

많은 분들이 SCHD와 QYLD와의 비교를 하십니다.
여러가지 방면에서 쉽고 간결하게 설명해 보겠습니다.

수수료의비교

셋 중에 수수료는 SCHD가 가장 저렴합니다.
하지만 나머지 JEPI와 QYLD도 비싸지 않습니다.
초장기로 가지고 가실게 아니면 큰 의미는 없다고 생각합니다. 1년에 0.15% 정도 차이가 납니다.

구성항목 차이

SCHD와 JEPI는 배당주 위주로 구성되어 있습니다.
그에 반해 QYLD는 나스닥에 포함되어 있는 티커로 구성되어 있습니다. 배당주가 아무래도 변동이 적다는 인식이 있습니다.

커버드콜 사용유무

JEPI와 QYLD는 커버드 콜을 사용하고 있습니다.
아까 설명했듯이 변동성에 대한 리스크 헷지가 들어간 상품입니다. 그리고 고배당 역시 가능합니다.

모든 상품 다 전부 S&P500의 인덱스 펀드인 SPY를 상회하는 성적을 보여주고 있습니다. 이렇게 설명하니 고민이 많이 되시죠?
그럼 간단하게 본질을 이해하고 전략을 짜 보겠습니다.

JEPI를 이용한 전략

SCHD의 경우 수수료 적은 성장 배당주입니다.
생각할 것도 없이 10년 이상 매도 없이 장기로 가지고 간다면 당연 고려해야 할 상품입니다.
이것저것 생각하기 귀찮고 안정성을 추구하신다면 지수 추종보다 배당금도 나오는 SCHD를 추천합니다.
특히 작은 수수료는 장기에서 힘을 발휘합니다.

QYLD는 나스닥을 기초로 한 변동성을 커버드콜을 이용해 수익을 내는 구조인데요.
변동성이 큰 횡보장에선 큰 힘을 발휘합니다. 하지만 나스닥의 가장 큰 장점인 성장률에 따른 수익을 얻지는 못합니다. 나스닥 지수를 추종하는 상품을 주력으로 삼은 뒤 변동성 했지를 위한 상품을 원하는 경우 QYLD를 비중에 맞춰 가져가시면 좋을 것 같습니다.

JEPI는 배당주를 커버드콜 함으로 변동성을 굉장히 줄일 수 있습니다. 게다가 월배당이고요.
커버드콜 자체가 액티브펀드 이므로 트레이더의 실력에 성과가 변할 수 있지만 아직까지는 굉장히 훌륭한 성과를 보여주고 있습니다.
변동성이 큰 상품으로 투자를 할 때 헷지 차원에서 가지고 있다가 하락장에 팔아서 리벨런싱 할 때는 최적의 상품일 것 같습니다.
이전에도 쓴 적이 있지만 TQQQ와 JEPI의 궁합이 좋다고 생각합니다. 자세한 전략이 궁금하시다면 다른 글도 읽어주세요.

어떠신가요? 도움이 되셨나요?
너무 어려운 설명 없이 최대한 쉽게 이해되도록 써봤습니다.
JEPI를 이용하셔서 모두 성공하는 투자되시길 바랍니다.